解读:关于房贷利率!想知道LPR对房贷利息支出有什么影响吗?

12月28日上午，人民银行发布了《中国人民银行公告〔2019〕第30号》（以下简称《公告》），推进存量浮动利率贷款定价基准平稳转换。转换工作自2020年3月1日开始，原则上应于2020年8月31日前完成。

对市场有何影响？

人民银行有关负责人表示，目前接近90%的新发放贷款已经参考LPR定价，但存量浮动利率贷款仍基于贷款基准利率定价，不能及时反映市场利率变化，不利于保护借贷双方的权益。

《公告》明确，自2020年3月1日起，金融机构应与存量浮动利率贷款客户就定价基准转换条款进行协商，将原合同约定的利率定价方式转换为以LPR为定价基准加点形成（加点可为负值），加点数值在合同剩余期限内固定不变；也可转换为固定利率。定价基准只能转换一次，转换之后不能再次转换。已处于最后一个重定价周期的存量浮动利率贷款可不转换。存量浮动利率贷款定价基准转换原则上应于2020年8月31日前完成。

中国民生银行首席研究员温彬认为，整体来看，《公告》的实施，将更好地发挥LPR贷款市场报价利率在实际利率形成中的引导作用，推动社会融资成本下降，引导和支持金融机构优化信贷结构，增强对经济领域的薄弱环节和重点领域的精准滴灌，提高金融资源配置效率，进一步增强服务实体经济发展的能力。

中商智库首席研究员李建军认为，总的来说，通过具体的措施落实，能够使货币政策的有效性得到更好的提升。

--对企业来说，能让民营企业和中小企业真正体会到更加实惠、市场化以及灵活的贷款利率，切实感受到利率价格的下浮，有利于企业开展生产经营，降低融资成本。

--对银行来说，能够推动其加强市场化的经营，促进其提升金融服务的水平、质量和效率，能够促使其扩大客户服务的范围，为客户提供更加精准的金融服务。

--此外，温彬指出，截止到2018年末，我国个人住房贷款余额为25.75万亿元，占金融机构各项贷款余额的18.89%，且个人住房贷款具有受众广、金额小、笔数多的特点，“换锚”将对银行的合同、系统、报表、人员、风控等多方面形成影响，短期内银行内部管理面临考验。

存量房贷利率转换如何确定？

存量房贷利率转换如何确定备受公众关注。上述负责人指出，为贯彻落实房地产市场调控要求，存量商业性个人住房贷款在转换时点的利率水平应保持不变。

谈及具体的转换方式，上述负责人表示，存量商业性个人住房贷款定价基准转换为LPR的：

--LPR的期限品种依据原合同的借款期限确定，确定后在合同剩余期限内不再调整；

--加点数值为原合同最近的执行利率与2019年12月LPR的差值（可为负值），在合同剩余期限内固定不变；

--转换时点利率水平保持不变；

--借贷双方可重新约定重定价周期和重定价日，重定价周期最短为一年。同一笔商业性个人住房贷款，在2020年3-8月之间任意时点转换，均根据2019年12月LPR和原执行的利率水平确定加点数值，加点数值不受转换时点的影响，银行和客户可合理分散办理。

对购房者有何影响？

易居研究院智库中心研究总监严跃进表示，排名前列次调整的时候，实际算出来的利率是不会变的，购房者不必担心月供额的变动。

举例来看：

目前，大多数存量商业性个人住房贷款的重定价周期为1年且重定价日为每年1月1日。以此为例，原来小张买房时合同约定的利率为5年期以上贷款基准利率上浮10%，即“央行基准利率*（1+浮动比例）”，4.9%×（1+10%）=5.39%。

2019年12月发布的5年期以上LPR为4.8%。如果小张和银行确定在2020年3月30日转换定价基准，且重定价周期和重定价日仍不变，那么加点幅度应为0.59个百分点（5.39%-4.8%=0.59%）。2020年3月30日至12月31日，执行的利率水平仍是5.39%（4.8%+0.59%）。

在此后的排名前列个重定价日，即2021年1月1日，按照重新约定的重定价规则，执行的利率将调整为2020年12月发布的5年期以上LPR+0.59%，此后每年以此类推。

严跃进进一步指出，需要告诉购房者，LPR每个月会变动，但是购房者实际面临的LPR是一年变一次，或30年变一次，这个可以和银行协商。但加点数值一旦约定好，在合同固定期内是不变的。

来源：（金融时报）